Какво е фонд за множество активи

Както подсказва името, тези фондове комбинират различни класове активи в един портфейл. Те могат да включват инвестиции в акции, инструменти с фиксиран доход (облигации), имоти, злато, суровини и др.

Основната цел на подобен портфейл е да се балансира рискът и възвръщаемостта, комбинирайки активи, които имат различни характеристики и не са тясно свързани (корелирани) помежду си.

По този начин можете да генерирате по-добра възвръщаемост спрямо риска, който поемате, сравнено например с опцията да концентрирате инвестицията си само в един клас актив.

Какви са ползите от инвестиционните стратегии, включващи множество активи?

Едно от основните предимства на подобна инвестиционна стратегия, включваща множество активи е диверсификацията.

Когато портфейлът Ви е инвестиран изключително в един клас актив, например акции, той е много уязвим при честите кризи, водещи до сериозни спадове в стойността им.

Представянето на портфейл, който съдържа различни класове активи, може да бъде много по-стабилно. Ако са комбинирани правилно в моментите, когато стойността на дадени активи се движи надолу, то други могат да се движат нагоре и по този начин да изгладят общата възвръщаемост, намалявайки риска и предпазвайки ви от големи загуби при непредвидени събития.

Портфейлът с множество активи балансира риска и възвръщаемостта на вашите спестявания и помага за управление на волатилността. Това е изключително важно в периоди на пазарни сътресения или икономическа несигурност, когато непрофесионалните инвеститори често изпадат в паника и постъпват емоционално, продавайки активите си.

Кой е най-добрият фонд за множество активи?

Всеки инвеститор е различен. Той има специфичен опит, познания, финансови цели и толерантност към риск. Това означава, че няма „най-добър фонд“ или инвестиционна стратегия, която да е подходяща за всички.

Всеки инвеститор трябва да инвестира по начин, подходящ за неговите персонални особености.

Различният микс при портфейлите с множество активи ви дава възможност да постигнете нещо много важно. А именно вашата инвестиционна стратегия да бъде персонализирана и да отговарят на специфичните Ви инвестиционни цели.

Как да инвестирате в портфейл с множество активи?

Стратегиите, които включват множество активи са достъпни, чрез инструменти като взаимни фондове или борсово търгувани индексни фондове (ETF).

Като индивидуален инвеститор имате три основни възможности да получите достъп до портфейл, включващ експозиция към множество активи.

1. Да закупите дял във взаимен фонд, чиято инвестиционна стратегия е насочена към глобално диверсифициран портфейл.

Тези фондове се управляват от професионални мениджъри и инвестират в диверсифициран микс от активи. Всеки следва конкретна инвестиционна стратегия и цел - като генериране на доходност или увеличаване стойността на капитала.

За да разберете повече за стратегията на един взаимен фонд, трябва да потърсите информация в Проспекта му, където е описана инвестиционната му политика. Тя съдържа подробно описание на инвестиционните ограничения, които е длъжен да следва фонда.

Тези инструменти предлагат лесен достъп до диверсифициран професионално управляван портфейл. Предимството им е ниската минимална сума. За да започнете да инвестирате, ще са ви достатъчни и 100 лева. Взаимните фондове имат обаче два огромни недостатъка.

Това са изключително високите такси. Те могат да достигнат до 3-4% годишно от активите, които инвестирате. Това автоматично би означавало по-ниска доходност за Вас и огромни дългосрочни негативи.

 "Защо размерът на таксите е важен?"

Вторият недостатък е, че инвестиционната им стратегия не може да бъде персонализирана за всеки клиент. Взаимните фондове са доста тромави като структура и не предлагат особена прозрачност.

Взаимният фонд не може да се съобрази стратегията си с Вас. Трябва Вие периодично да оценявате дали това е подходящият за вас фонд и дали не е време да потърсите промяна.

2. Сами да структурирате инвестиционен портфейл, като закупите няколко ETFа включващи различни класове активи.

Днес глобалният достъп до финансовите пазари е изключително лесен. За все повече хора не изглежда особено трудно да си отворят сметка в някой брокер и да структурират портфейл от няколко различни ЕТФ-а. За разлика от взаимните фондове, те предлагат и много ниски такси за управление (от 0,10% до 0,50%) и са изключително ефективни инструменти.

Трябва да имате предвид обаче, че изграждането и управлението на добре диверсифициран портфейл все пак изисква значителни проучвания и експертиза. За да е ефективна диверсификацията, тя трябва да е комбинира активи, които не споделят общи рискови фактори и следователно е по-малко вероятно да се движат в една посока.

Също така не забравяйте, че големите рискове пред самостоятелните инвеститори се дължат на поведението им. Успешната инвестиционна стратегия предполага да търгувате възможно най-малко, като елиминирате опитите за „тайминг“ на пазара и „стокпикинг“. 

Повечето хора обаче рано или късно изоставят подобна скучна стратегия и започват да търгуват активно. Така инвестиционните им резултати стават зависими в голяма степен от късмета и сериозните загуби не закъсняват.

3. Да наемете инвестиционен консултант, който да структурира и управлява портфейла ви.

Това е най-гъвкавата опция за хората, които желаят да инвестират, но чувстват, че нямат необходимото време и опит. Така те могат да се възползват от експертизата на професионален портфолио мениджър, който да структурира персонална инвестиционна стратегия според нуждите им.

Предимство е голямата прозрачност при управление на инвестициите, която гарантира, че вашите интереси са поставени на първо място. Това означава, че инвестиционният консултант ще структурира вашият портфейл така, че да минимизира всички ваши разходи, използвайки най-подходящите инструменти. Данъчната оптимизация е част от цялата стратегия..

Все още повечето хора мислят, че тази услуга е достъпна само за тези с големи спестявания, въпреки че развитието на финансовия сектор промени това.

Минималната сума за откриване на портфейл е все по-достъпна и може да достигне до няколко хиляди лева.

Инвестирането с помощта на инвестиционен консултант ви дава възможност да се чувствате уверени, информирани и контролиращи бъдещето си.

Не на последно място, този подход е значително по-евтин от това да инвестирате чрез взаимни фондове.

Други статии, които могат да ви бъдат полезни:

►►►Имате ли нужда от инвестиционен консултант? Задайте си тези 5 въпроса.

►►►Какво е взаимен фонд и как еволюцията му доведе до създаването на ETF-ите?

МОЖЕ ДА ХАРЕСАТЕ ОЩЕ И: