Представете си, че не сте обърнали достатъчно внимание на таксите, когато сте направили избор на взаимен фонд, чрез който искате да натрупате спестявания и необходимото спокойствие за момента след пенсиониране.
Ваш приятел не е допуснал тази грешка и е избрал фонд със същия рисков профил, но с по-ниски такси.
Какво се случва след 20 години, ако допуснем, че резултатите на двата фонда са били напълно идентични и те са постигнали средногодишна норма на възвръщаемост от 5% (CAGR) върху активите, поверени им за управление?
Дали резултатът за вас и вашия приятел е еднакъв?
Ако приемем, че инвестицията е била еднократна в размер на 30 хил. лв., а избраните фондове са начислявали различни такси управление, съответно 1% и 2,5% от стойността на активите, то след 20 години стойността на инвестираните средства би била следната:
69 292 лв. при фонда с такса управление от 1% и
50 104 лв. при фонда с такса управление от 2,5%.
Оказва се, че вашият приятел има с 38% повече натрупани спестявания.
Представете си и още един сценарий.
Решили сте да инвестирате първоначално 30 хил. лв. и да спестявате регулярно, довнасяйки по 300 лв. всеки месец. Но се оказва, че фондът, избран от вас, освен такса управление (2,5%), начислява и входяща такса от 2% на всяка вноска. Вие спестявате 300 лв., но инвестирате 294 лв.
Вашият приятел обаче инвестира във фонд без входяща такса.
Стойността на двата портфейла след 20 години би била следната:
188 619 лв. при фонда с 1% такса управление и без входяща такса и
148 689 лв. при фонда с 2,5% такса управление и 2% входяща такса.
Отново бихте имали по-ниски спестявания, този път „само“ с 26%.
Както виждате, размерът на таксите не бива да бъде подценяван, особено когато инвестирате дългосрочно.
В този пример сме разгледали две от основните такси, начислявани от колективните инвестиционни схеми, а те може и да не са единствените, както и не винаги ясно обявени.
Не забравяйте, че размерът на таксите е основното, което стои между доходността, която дават финансовите пазари и това, което получава клиентa.
Други статии, които може да ви харесат:
►►► Какво е финансов консултант и какво инвестиционен?
►►► Таксите са най-избягваната тема от взаимните фондове, а и не само от тях
►►►За нашия бюлетин можете да се абонирате ►►►тук.
Когато инвестирате капиталът Ви е изложен на риск. Стойността на Вашия портфейл зависи от пазарните условия, които са извън нашия контрол. Доходността постигната през минали периоди не може да се разглежда като гаранция за бъдеща доходност и инвеститорите могат да претърпят загуба на първоначално вложените средства. Данъчното облагане на капиталовата печалба и дивидентните плащания зависят от Вашата данъчна юрисдикция.
FutureWealth Advisers е обвързан агент на Sofia International Securities Jsc, регистриран в Комисията за Финансов Надзор с решение номер 350 - ОА/21.05.2020
Sofia International Securities Jsc е инвестиционен посредник лицензиран от КФН, РГ-03-0157
Future Wealth Advisers е независима компания и не е дъщерно дружество на Sofia International Securities JSC и Interactive Brokers LLC.
Какво е финансов консултант – и защо често се бърка с инвестиционен консултант 
Таксите в асет мениджмънт индустрията - кога плащате много или малко 